볼린저 밴드 (Bollinger Band)

 볼린저 밴드는 일련의 추세선으로 정의되는 기술적 분석 도구입니다. 볼린저 밴드는 증권 가격의 단순이동평균(SMA)에서 양수 및 음수의 두 표준편차로 표시되며 사용자 선호도에 따라 조정할 수 있습니다.

볼린저 밴드는 기술 트레이더인 존 볼린저가 개발했으며 투자자가 자산이 과매도 또는 과매수된 시점을 식별할 확률을 높이기 위해 고안되었습니다.

볼린저 밴드® 계산 방법

볼린저 밴드® 계산의 첫 번째 단계는 일반적으로 20일 SMA를 사용하여 유가증권의 단순이동평균(SMA)을 계산하는 것입니다. 20일 SMA는 첫 번째 데이터 포인트로 첫 20일 동안의 종가를 평균한 것입니다.

다음 데이터 포인트는 가장 빠른 가격을 떨어뜨리고 21일째 가격을 더한 다음 평균을 구하는 식으로 계산합니다. 다음으로 증권 가격의 표준 편차를 구합니다. 표준편차는 평균 분산의 수학적 측정값으로 통계, 경제, 회계, 금융 분야에서 두드러진 특징을 보입니다.

주어진 데이터 세트에 대해 표준편차는 숫자가 평균값에서 얼마나 멀리 떨어져 있는지 측정합니다. 표준 편차는 평균의 제곱 차이의 평균인 분산의 제곱근을 구하여 계산할 수 있습니다.

그런 다음 표준 편차 값에 2를 곱하고 SMA를 따라 각 지점에서 그 양을 더하고 뺍니다. 이렇게 하면 상단 및 하단 밴드가 생성됩니다.

볼린저 밴드®는 무엇을 알려주나요?

볼린저 밴드®는 인기 있는 기법입니다. 많은 트레이더는 가격이 상위 밴드에 가까울수록 시장이 과매수 상태이고, 가격이 하위 밴드에 가까울수록 시장이 과매도 상태라고 믿습니다. 존 볼린저는 밴드를 트레이딩 시스템으로 사용할 때 따라야 할 22가지 규칙을 제시합니다.

스퀴즈

"스퀴즈"는 볼린저 밴드®의 핵심 개념입니다. 밴드가 서로 가까워져 이동 평균이 축소되는 것을 스퀴즈라고 합니다. 스퀴즈는 변동성이 낮은 시기를 의미하며 트레이더는 향후 변동성 증가 및 거래 기회 가능성을 나타내는 잠재적 신호로 간주합니다.

반대로 밴드가 더 넓게 움직일수록 변동성이 감소할 가능성이 커지고 거래 종료 가능성이 커집니다. 이러한 조건은 거래 신호가 아닙니다. 밴드는 변동이 언제 일어날지 또는 가격이 어느 방향으로 움직일 수 있는지를 나타내지 않습니다.

브레이크아웃

가격 움직임의 약 90%가 두 밴드 사이에서 발생합니다.

밴드 위 또는 아래를 돌파하는 것은 중요한 의미를 갖습니다. 브레이크 아웃은 매매 신호가 아니며 많은 투자자가 가격이 밴드 중 하나에 도달하거나 초과할 때 이를 매수 또는 매도 신호로 착각합니다. 브레이크아웃은 향후 가격 움직임의 방향과 범위에 대한 단서를 제공하지 않습니다.

볼린저 밴드®의 예

아래 차트에서 볼린저 밴드는 주식 가격의 일일 변동과 함께 주식의 20일 SMA를 상한 및 하한 밴드로 괄호로 묶습니다. 표준편차는 변동성을 나타내는 척도이므로 시장 변동성이 커지면 밴드가 넓어지고, 변동성이 작으면 밴드가 좁아집니다.

볼린저 밴드®의 제한 사항

볼린저 밴드®는 독립형 트레이딩 시스템이 아니라 트레이더에게 가격 변동성 관련 정보를 제공하기 위해 고안된 하나의 지표일 뿐입니다. 존 볼린저는 다양한 유형의 데이터를 기반으로 보다 직접적인 시장 신호와 지표를 제공하는 상관관계가 없는 다른 두세 가지 지표와 함께 사용할 것을 제안합니다. 그가 선호하는 기술적 기법으로는 이동평균 발산/수렴(MACD), 온밸런스 거래량, 상대강도지수(RSI) 등이 있습니다.

볼린저 밴드는 단순 이동평균으로 계산하기 때문에 이전 가격 데이터와 최신 가격 데이터에 동일한 가중치를 부여하므로 새로운 정보가 오래된 데이터로 인해 희석될 수 있습니다. 또한 20일 SMA와 2표준편차를 사용하는 것은 다소 임의적이기 때문에 모든 상황에서 모든 사람에게 적용되지 않을 수 있습니다. 트레이더는 이에 따라 SMA 및 표준편차 가정을 조정하고 모니터링해야 합니다.

볼린저 밴드는 무엇을 알려주나요?

볼린저 밴드®는 가격을 기준으로 시장이 어디로 움직이고 있는지 알려줍니다. 볼린저 밴드는 상위 밴드, 하위 밴드, 이동평균 밴드 등 세 개의 밴드를 사용합니다. 가격이 상위 밴드에 가까워지면 시장이 과매수 상태일 수 있음을 나타냅니다. 반대로 가격이 하단 또는 하단 밴드에 가까워지면 시장이 과매도 상태일 수 있습니다.

볼린저 밴드®와 가장 잘 맞는 보조지표는?

많은 기술 지표는 다른 지표와 함께 사용할 때 가장 잘 작동합니다. 볼린저 밴드®는 상대 강도 지표(RSI)와 중간 대역을 기준으로 한 밴드 폭의 척도인 밴드폭 지표와 함께 자주 사용됩니다. 트레이더는 밴드폭을 사용하여 볼린저 스퀴즈를 찾습니다.

볼린저 밴드®는 얼마나 정확합니까?

볼린저 밴드®는 SMA를 기준으로 +/- 2 표준편차 두 개로 설정되므로 약 95%의 경우 관찰된 가격 움직임이 이 밴드 내에 속할 것으로 예상할 수 있습니다.

볼린저 밴드®는 어떤 주기로 사용하는 것이 가장 좋나요?

볼린저 밴드®는 일반적으로 20일 이동 평균을 사용합니다.

결론

볼린저 밴드®는 트레이더가 주식의 과매도 또는 과매도 포지션의 상대적 수준을 평가하고 포지션 진입 및 청산 시점에 대한 통찰력을 제공하는 유용한 도구가 될 수 있습니다. 스퀴즈와 같은 볼린저 밴드®의 특정 측면은 통화 거래에 적합합니다. 주가가 낮은 볼린저 밴드® 아래로 교차할 때 매수하면 과매도 상태를 이용해 주가가 중앙 이동평균선을 향해 다시 상승할 때 수익을 얻을 수 있습니다.